半可通のための経済学講座コミュのお金の価値について

はじめまして！
私は、東京在住の大学３年生で林檎と申します！

さて、今回のトピックですが、最近「お金の価値」について、疑問がわき、なんとか解決したくて、今回のトピックをたてました！
ちなみに、私の専攻は社会学で、経済学に関する知識がほとんどないので、幼稚な質問かもしれませんが、ご容赦くださぃ。。

事の発端は、私がシンガポール就職について考えはじめたときでした。
求人情報に載っている職のお給料の大体は3000ドル（１ドル＝60円ぐらい）でした。

シンガポールが現在のように発展するまでは、１ドルは日本円に換算してそんなに価値がなかったのに、経済発展後、一時、１ドル＝約80円にまで上がりました。

そこで、わたしが感じたのは、いったい何をものさしにして、シンガポールドル×日本円の価値のバランスがとられているのか、ということです。

シンガポールに住んでいる人も、日本に住んでいる人も、同じ人間で、同じように、会社に行き、会社で働いています。ですが、彼らが得るお給料の価値は、世界的に見て、一緒ではないことに、なにか違和感を感じました。

おそらく、経済学では初歩的な問題かもしれませんが、どなたかよろしければ、御返事ください。
よろしくお願いします。

コメント(28)

最初
全て
最新の40件

[1] mixiユーザー 03月04日 08:34

為替レートは長期的には購買力平価に収斂すると言われています。
購買力平価とはビックマック指数でググればわかりやすいように、
互いの国で同じような商品の価格が同じになるというような理屈です。

ですから、両国のマネタリーな要因で起こる物価変動も影響するし、
生産性の上昇で起こる物価変動にも影響を受けます。

マネタリーな要因による物価変動が為替に反映される場合には、
例えば自国の物価が上がれば為替では減価するわけですが、
その場合には減価しても国民の購買力としてはなんら変化していないわけです。
賃金が月３０万円として、その時３０万円で買えるものが
物価上昇で６０万円になったとしたら、賃金は月６０万円になっているはずだからです。
その時外国通貨１単位あたり○○円という交換比率が倍になったとしても購買力は変わりません。

生産性が上昇し、なおかつ外国と上昇率に差がある場合には、その分だけ為替が変化します。
この場合には生産性の上昇率が高い国ほど通貨１単位あたりの購買力が上がります。
例えば労働者一人が１年間に作れる付加価値が自動車３台分だったとして、
生産性が上昇して自動車６台分になったとしたら、自動車１台当りの価格が下落するか、
物価がそのままで名目賃金が倍になるかして、どちらにせよ実質所得が倍になります。
貿易を考慮しなくても生産性が上昇すると所得は増えます。
たくさん作れるようになったからたくさん消費できるというわけです。

為替レートは購買力平価に収斂するというわけですから、
自動車１台は自動車１台分の付加価値と交換されます。
生産性が上昇した国では自動車１台は２ヶ月分の労働ですが、
生産性が上昇しなかった国では自動車１台は４ヶ月分の労働というわけで、
不当に安い賃金で働かせられているように映りますが、
それはその国の生産性の低さが為替レートに反映されているものと考えられます。

ここら辺の話は下記リンクがわかりやすいかも。
http://d.hatena.ne.jp/wlj-Friday/20070211/p1

結局は貿易財の生産性の平均値で為替が決まるって感じですかね。

[2] mixiユーザー 03月04日 13:35

少し回答から反れるが、通貨の歴史を知ると見えてくる事もあるので書こう。

金銀財宝との物々交換が始まり、まだ世界が繋がる以前から多くの地域で人類は金銀を通貨としたが、現代社会における通貨のメインは紙幣であり、元は何の価値もない『単なる紙切れ』である。

当時の人間になって考えれば想像できると思うが、翌日から『１万円』とか書かれた紙をお金だと信じろといわれても難しいだろう。そこで国がその『単なる紙切れ』と一定量の金を交換できることを政府が保証し、中央銀行が発行した紙幣と同額分の金を常時保有する体制が生まれる。これが『金本位制』の始まり。

そして、紙幣というものが定着し、やがて金との兌換を保証する『金本位制』は１９７１年の米国を最後に主要国から消える。こうして世界は、金の保有量とは関係なく通貨を発行する『管理通貨制』が主流の時代を迎え、その相場を変動させることで世界経済のバランスを取るようになる。

現代の通貨とは、政府が発行した国債と同様に政府の債務である。つまり、『単なる紙切れ』の価値を担保するのは政府という信用力。もの凄く簡単にいえば、その信用力が高まったり弱まったりするのが為替変動というわけ。

だからこの金融危機の当事国である米国のドルが暴落すると思われたわけだが、そんなに単純なものではない。世界中で日本人だけがドル安傾向だと思っているが、現にドルは世界中で円の次に暴騰している。

為替とは、基本的に国の信用力に応じて動くものだが、本当に多くの要因で動いている。貿易力や生産力だけで動くわけでもなく、ホントに気まぐれな存在だと知ろう。

[3] mixiユーザー 03月04日 17:11

きゃばさんの説明が、経済学のスタンダードですね。
もちろん、短期間の為替の動きは予測不能ですが。

蛇足かもしれませんが、言い換えると、

1. その国の労働生産性によって、平均所得水準が決まる。（貨幣を考えずに物々交換で考えた方が理解しやすい。）
労働生産性が２倍になれば、２倍のものを買える購買力が手に入る。

2. これとマネタリーな（通貨の量的な）要因によって、為替レートのおおよその方向（購買力平価）が決まる。
購買力が同じときに，通貨の供給量が増えれば、通貨の価値は下がる。

[4] mixiユーザー 03月05日 17:15

＞もの凄く簡単にいえば、その信用力が高まったり弱まったりするのが為替変動というわけ。
＞為替とは、基本的に国の信用力に応じて動くものだが

こういう言い回しが誤解の元だと思うんですが。
信用力ってなんですか？
為替なんてのは結局は物価水準という言葉に集約されると思うんですが。
物価の逆数＝為替レートですから、市場参加者はその国の物価変動を予想して選択しているに過ぎない。
その予想の一部が政府の対応というだけの話ですよね。
まぁ、統合政府の行動が一番物価に影響するわけですが。

[5] mixiユーザー 03月05日 18:53

> 物価の逆数＝為替レート

まさにそのとおりですよねえ。

とりあえず、
「歴史が教えるマネーの理論」
http://www.amazon.co.jp/dp/4478001634
をお勧めしときます。

[6] mixiユーザー 03月06日 02:11

貨幣とは何か？という基本的な問題からで十分説明が付くと思います。

以前金本位制だった時には、単なるお金としての機能しかありませんでしたので、金そのものに対する信用力によって成り立っていましたから、金に対する信用力を失えば、価値を失うというものでした。
しかし変動相場制に移行して、システム自体が国家と国家の信用力を表し、その貨幣を発行している信用力全てが価値として表されるようになりました。当然システムであれば、収支のバランスが求められ、それによって価格の変動も生まれ、それによって通貨も変動する（主に需給）というのが変動相場制です。
ここで貨幣の機能とは？
主に一般的な機能とは、
■交換機能
■価値尺度機能
■価値保蔵機能
などです。
これによって市場においては市場原理が働き様々な価値を生み出します。それは需給というよりはリスクそのものと言えるかもしれませんが、その国や市場の信用力を表しているものですから、そのような体制を取っています。ここで広義の市場とは国家よりも広いです。

ですから単純に国家と国家を貨幣で比較しても、理解はできないということです。

[8] mixiユーザー 03月06日 12:10

> 国や市場の信用力

というと、何やらオカルトめいて聞こえてしまうんですよねえ。(「信用力」の単位はなに？とか言いたくなってしまう。）

具体的には、貨幣の量（現在と、将来に関する予測）ですよね。

貨幣をむやみに刷って、収入を超える歳出を賄うような事を続けそうだと思われると貨幣価値が下がるインフレが止まらなくなる。これは「信用力が低いからだ」と言ってもよいのかもしれませんが、もっと具体的に「通貨量が増えそうだと皆が予測しているから」と言った方がよいと思います。

「信用力」なんていう曖昧なものと違って、通貨の量なら、測る事ができ、予測する事ができ、科学的に扱う事ができます。

[9] mixiユーザー 03月06日 12:53

↑
トピ主さんが学生であまり知識がなさそうなので、その通貨量も含めて「信用力」としました。あまり読み手の力量等を推し量らず、ダラダラと何度もコメントしたくなかったのでね。私の表現力不足で申し訳ない。

[10] mixiユーザー 03月06日 16:38

余談「お金は特別な存在ではなく、いち商品にすぎない」と仮定して思考することで、けっこう理解が深まりました。私の場合。貨幣の特殊性は、その後に考えなおす。だって特殊なんだから、後回しにしたほうが理解しやすい。貨幣にも商品にも同じ受給メカニズムが働く。

[11] mixiユーザー 03月07日 22:35

まえGさん
>> 国や市場の信用力
>というと、何やらオカルトめいて聞こえてしまうんですよねえ。(「信用力」の単位はなに？とか言いたく>>なってしまう。）

hidetox(libertarian)さん
>貨幣にも商品にも同じ受給メカニズムが働く。

たしかにその通りですね。固定相場制度をとっていない限り、為替相場は市場で決まります、って言うのがシンプルですよね。その市場がどうやって為替相場（お金の価格）を決めるかといえば、需給で決まり、通貨の供給が通貨の需要に対して増大すれば価格が下がり、供給に対して需要が増大すれば価格が上がる、だけのことだと理解しています。

シンガポール通貨で買い物したい外国人（つまりシンガポール製品を欲しい人）が昔より増えたので、シンガポール通貨の需要が相対的に増大し、シンガポール通貨の価値が上がったという理解です（＋シンガポール通貨が過度に供給（プリントマネー）されなかった）。

実際の世界では、関税などの貿易障壁や輸送コストの関係で、短期的にみて購買力平価が直ちに実現する訳ではありませんが、長期的には購買力平価で大きなトレンドを確認することができるのだと理解しています（ただし、二カ国間の物価の変化率（つまりインフレ率）と為替相場の変化率に関しては、短期的にみても明確な相関関係が成立していますね）。

[12] mixiユーザー 03月07日 23:00

リンゴさんがお持ちの疑問は、経済学の切り口としては、為替レートとその決定理論というテーマで消化します。そして経済学では数個の決定理論が存在しますが、結論を先に述べれば、将来の為替レートまでをも含めて、事前的にかつ普遍性・網羅性を持った説明理論は残念ながらいまだ確立されていません。

超短期という時間内においては、国と国の間の金利差が為替レートを決定づけることは数学的に証明が可能です。これも含めて決定理論を述べるには、およそこの狭く短いスペースでは数式も必要なので、申し訳ありませんが解説するにはこの場は適さないと思います。

尚、前の意見の中で国の信用力についてコメントがありましたが、実態の経済活動にとって信用力は、個人・企業・国家が行なうそれにおいては決定的に重要な要素であります。為替レート決定理論のひとつであるﾎﾟｰﾄﾌｫﾘｵ理論においては必要概念ですし、実際に起こったアジア通貨危機などを理解する上でも欠かせない要素です。

通貨需給は、貿易取引による通貨実取引による比率はごくわずかで、さまざまな種類のﾃﾞﾘﾊﾞﾃｨﾌﾞを用いた金融市場における取引が圧倒的であることも、為替レートを理論的に構築・理解する困難性を高めています。

[13] mixiユーザー 03月08日 08:01

実はこのトピをはじめから読んでいたんですが、１のきゃばさんの

＞互いの国で同じような商品の価格が同じになるというような理屈です。

これが最初の基本なのかもしれませんが、ここのところはどうしても理解しがたかったんです。

というのは実際海外に行くとその時の為替差で同じハンバーガーが高かったり安かったり・・・

各国の一物の生産性の比較だけではなくて、さまざまなものの生産性の比較の総和が影響してくるというのもあるのかもしれないけれど、

11のHIKERさんの説明や12のキャスさんの説明があり、やっと少し解ってきました。

[14] mixiユーザー 03月08日 11:51

為替の決定要因、有名どころだけでもこんだけあります

１．古典的三大学説　　４
（１）国際貸借説４
（２）購買力平価説４
（３）為替心理説７
２．最近の決定理論７
（１）フロー・アプローチ７
（２）マネタリー・アプローチ９
?マネタリスト・モデル　　　　　　　　　１０
?オーバーシューティング・モデル　　　　１１
（３）アセット・アプローチ１２

[15] mixiユーザー 03月08日 13:05

＞パフェぞうさん

労働集約的な非貿易財は労働生産性にあまり差がない代わりに、
技術集約的な貿易財は労働生産性に極端に差があり、
それが為替を動かすために、貿易財の生産性が高い国の平均賃金は生産性が低い国の平均賃金よりも極端に高くなります。
ハンバーガーなんかの場合は、自動車などの技術集約型の高生産性産業に比べて、
ハンバーガーを作るという労働における生産性に差ができにくいため、
賃金が高い国のハンバーガーの方がどうしても高くなってしまいます。

ちなみに、アジア通貨危機に代表されるキャピタルフライトは固定相場制ならではの経済現象です。
変動相場制において「信用力の失墜」なんかで通貨が暴落することはありません。

[16] mixiユーザー 03月08日 13:22

トピ主の↓この疑問に答えるのに

シンガポールに住んでいる人も、日本に住んでいる人も、同じ人間で、同じように、会社に行き、会社で働いています。ですが、彼らが得るお給料の価値は、世界的に見て、一緒ではないことに、なにか違和感を感じました。

金利平価とかアセットアプローチを教える必要があるだろうか・・・。
ＦＸやりたいって言ってるわけじゃないんだから・・。
長期的には購買力平価ってのは割りとコンセンサスだと思うし。

[18] mixiユーザー 03月08日 18:38

きゃばさんへ、

実際に為替変動によって価格に影響を受けにくい商品は他にどのようなものがあるのですか？つまり、海外に行って買ってもあまり値段が変わらない商品って自動車の他にはどんなものが該当するのでしょうか？

[19] mixiユーザー 03月08日 20:47

>赤福さん

大雑把に貿易財、ということになるんでしょうが、
資源なんかが特にそうでは。
均質性が高いし相場も整備されているし。

リンゴさんの疑問にはいろいろな角度からレスがあるけど、

１.長期定常（均衡）だとこうなるという説が有力だよ
→１反駁　でも目の前の短期（不均衡）ではそうなってないよ
→２.短期で長期定常から乖離する理由はいろいろあってそれぞれ説があるよ

レス順もあり、ポイントとして１強調レスと２強調レスがあるので
そこのところの見分けがつけばいいんじゃない？

[20] mixiユーザー 03月08日 23:31

>赤福さん

ちょっと質問とはずれますが、OECDのウェブサイトでは、コカ・コーラが例示されていました。国際機関がここでコカ・コーラの宣伝？

3. How are PPPs calculated?
http://www.oecd.org/faq/0,3433,en_2649_34357_1799281_1_1_1_1,00.html#1799075

[21] mixiユーザー 03月08日 23:59

コーラは・・・どうなんだろう・・・

今までにこのトピックで短期的と長期的という事を学びましたが、コーラは明らかに短期的には激しく変動しそうです。自動車は確かに短期でもそう変動しない様な気が・・・資源は国内ですぐ値段が変わるところをみると為替の影響を受けにくいのかも・・・

日常あまりやり取りされないもの・・・金とかは？？

[22] mixiユーザー 03月09日 08:36

価格変動が少ないというよりも、あけみさんの言ってるような均質性でしょうね。
金なんかまさにそうで、世界中のどこで買っても同じ値段じゃないとおかしいですよね。
東京よりＮＹの方が価格が高かったら、東京で買い占めてＮＹで売るだけで儲かりますよね。
裁定取引が働く結果、双方の価格は同一になります。
同質性が高い商品だったり、輸送が容易な商品だったりするほど一物一価の法則が働くでしょうね。

[23] mixiユーザー 03月09日 20:22

なんとなくわかってきました。

価格変動は裏返しで考えた場合なんですが、ある国の中にいた場合にその国の通貨と他の国の通貨の為替のレートの変動に反応して短期的にも容易に値段が上がり下がりするものって、結局世界のどこで買っても同じ値段と言う事になりますよね。逆に為替に反応しないでその国の中でずっと同じ値段のものは為替で通貨高なっている国の人が外から買いにくれば割安になるし、通貨安の国の人が外から買いにくれば割高になる。

これは結果で現れる現象であって、その原因本質はみなさんが言っている様な、均質性や輸送が容易だったり、相場が整備されているって事なんですね。

[25] mixiユーザー 03月09日 23:23

< 23 赤福パフェぞうさん

あと、通貨制度が変動相場制である、ことも重要ですね。

固定相場制だと物価変動を為替変動が相殺しないので、プリントマネーが輸出入（の量）にそのまま影響を与えます。世銀などの国際機関は、債務国に規律を与えるため、固定相場制の採用を要請することがあったりします。

[27] mixiユーザー 03月10日 00:43

固定相場って政府による不自然な統制ですからね
はじめに変動相場ありき

[28] mixiユーザー 03月10日 13:20

＞赤福さん

全くその通りです。
短期的な変動で割安感割高感というのはできるものだし、
そのせいで純輸出が増えたり減ったりします。
純輸出の増減が為替を均衡へ戻す力も持つし、
例えば増価圧力を金融緩和で打ち消そうとすれば国内物価が上昇します。
国内物価が上昇すれば結局均衡為替レートが減価するので、
名目為替レートが増価しなくても均衡に至ります。
結局どうあがいても国内物価水準を反映したものが為替レートということになります。
たぶん！

で、趨勢的なインバランスがある場合にはＩＳバランスと言われていますが、
ＩＳバランス式が恒等式だの均衡条件だの苺でやってますけど、
僕はあれがいまいち理解できません・・。

ログインすると、残り4件のコメントが見れるよ